Blackstone faz nova jogada aquisitiva do Crown Resorts

Grupo Blackstone reviveu seu interesse na aguerrida operadora de cassino australiana Crown Resorts, retornando com uma oferta de A$12.50 por ação que valoriza a empresa em A8.5 bilhões (US$ 6.2 bilhões).

Esta proposta segue um par de aberturas anteriores feitas pela empresa de gestão de investimentos dos EUA e afiliadas, no início do ano, que avaliaram o grupo em A$ 12.35 por ação após um inicial de A$ 11.85 foi considerada uma subavaliação e “não no melhor interesse” dos acionistas.

A Crown afirmou que “ainda não formou uma opinião sobre os méritos da proposta”, acrescentando que agora avaliará a submissão, com relação ao valor, termos e outras considerações; bem como envolver as partes interessadas relevantes, incluindo autoridades reguladoras.

“Os acionistas da coroa não precisam tomar nenhuma ação em relação à proposta nesta fase. Não há certeza de que a proposta resultará em uma transação”, afirma a empresa.

A proposta, diz Blackstone, está sujeita a uma série de condições, incluindo o grupo conduzindo due diligence na Crown, cobrindo questões regulatórias, comerciais, operacionais, financeiras, tributárias, jurídicas e contábeis, em caráter exclusivo.

O grupo também exigirá o recebimento da aprovação final de seus comitês de investimento, uma recomendação unânime do conselho da Crown e um compromisso de todos os diretores da Crown de votar a favor da proposta.

Além disso, qualquer aquisição potencial da Crown também dependeria da Blackstone receber a aprovação final dos reguladores do cassino em Victoria, Nova Gales do Sul e Austrália Ocidental.

A Blackstone também afirmou que “se envolveu com os reguladores em relação a esta questão” e que seus consultores indicaram que não há razão para acreditar que uma aprovação não seria realizada.

A empresa também está preparada para prosseguir com a transação proposta em meio a uma comissão real de Perth em andamento e processo de consulta com o NSW Independent Liquor & Gaming Authority, além da legislação para implementar as recomendações da Comissão de Victoria ainda não finalizada ou aprovada, ou as atuais investigações da AUSTRAC sendo concluídas.

No entanto, observa-se que “as consequências ou resultados desses processos podem impactar a transação proposta”.

No mês passado, o Crown Resorts manteve sua licença de cassino em Melbourne, apesar de uma comissão real considerar o grupo “inadequado” com base em sua conduta “ilegal, desonesta, antiética e exploradora”.

O lançamento de uma comissão real ocorreu depois que um relatório contundente em New South Wales, encomendado pela ILGA e liderado pela ex-juíza da Suprema Corte Patricia Bergin, descobriu que a empresa não está apta para operar o $ 2.2 bilhões Hotel Crown Sydney Resort.

A crítica de quase 800 páginas da adequação da Crown, que se seguiu às alegações levantadas pela Nine Network da Austrália, o Sydney Morning Herald, The Age e outros meios de comunicação, alegou que a Crown, ou seus agentes, afiliados ou subsidiários, envolvidos em lavagem de dinheiro; leis de jogo violadas; e fez parceria com operadores de junket com links para traficantes de drogas, lavadores de dinheiro, traficantes de pessoas e grupos do crime organizado.

Pouco tempo depois que Victoria iniciou sua investigação, a Austrália Ocidental elevou sua própria investigação para uma comissão real, que disse que também analisará a estrutura regulatória do estado, incluindo quaisquer conflitos de interesse reais ou percebidos por oficiais envolvidos na regulamentação de cassinos e quaisquer assuntos que pode melhorar a capacidade e a eficácia futuras da Comissão de Jogos e Apostas.